Финансовые барьеры: как стартапам преодолеть сложности с кредитами и субсидиями

Одно из основных препятствий развития малых компаний в настоящее время заключается в получении финансирования. Государственная поддержка и банковские займы остаются сложными в получении из-за высокой процентной ставки. Различные финансовые решения от коммерческих банков помогают, но не обеспечивают полного удовлетворения потребностей стартапов. Журнал «Ъ-Review» исследовал, какие инструменты могут быть полезны для начинающих предпринимателей.

Хотя кредитование малого и среднего бизнеса не является основным фактором роста кредитных портфелей банков, его объем рос существенно в последние годы. Согласно экспертам из агентства «Эксперт РА», в 2022–2023 годах объем кредитов для МСП увеличивался примерно на 30% ежегодно благодаря государственной поддержке. Тем не менее, в 2024 году тенденция изменилась из-за роста стоимости займов, и объем кредитов для МСП лишь увеличился на 17%.

На сегодняшний день высокая процентная ставка (21%) и ограниченный доступ к кредитам заставляют бизнесменов искать альтернативные источники капитала.

Согласно словам Николая Верховского, руководителя программ цифровой трансформации в «Школе управления Сколково», бизнес вынужден адаптироваться в условиях современной финансовой среды и обращаться к специализированным инструментам, соответствующим их потребностям, вместо традиционных кредитов от банков.

Высокие процентные ставки и ограниченное количество льготных программ являются основными препятствиями для развития кредитования малого бизнеса. Павел Самиев, генеральный директор аналитического центра «Бизнесдром» и председатель комитета по финансовым рынкам «Опоры России», отмечает, что несмотря на потенциал спасения ситуации льготными программами, их масштабность сокращается, и количество банков-участников уменьшается.

Согласно высказыванию главы Корпорации МСП Александра Исаевича, каждый четвертый представитель частного бизнеса в России принадлежит категории молодежи. Тем не менее, начинающие предприниматели из числа молодых лиц сталкиваются с значительными трудностями на самом старте своего пути. "По словам руководителя отдела "Начало дела" в компании "Т-Бизнес" Дмитрия Трофимова, более половины запросов в рамках нашей услуги "Консультации по бизнесу" связаны с нехваткой стартового капитала".

Многие просто не знают, как убедить инвесторов или банки в своей способности выплатить кредит.

«Государственные субсидии и гранты привлекают своими условиями, но процесс получения денег сложный:

нужно подготовить детальный бизнес-план, подать много документов, а потом еще и отчитываться за каждый потраченный рубль. Иногда времени на оформление гранта уходит больше, чем на запуск бизнеса. Банковские кредиты для бизнеса — хороший инструмент, но он практически недоступен для новичков, так как банки требуют залог и подтвержденные обороты»,— рассказывает Юлия Узельман, основатель агентства управленческих инноваций MIA.expert.

Регистрация бизнеса и бухгалтерия только добавляют проблем. Начинающих бизнесменов пугает бюрократия, отмечает Алексей Шашкин, директор дивизиона «Малый и микробизнес» Сбербанка. По сути, предприниматель еще не начал зарабатывать, а уже должен соблюдать множество требований: регистрация рекламы, маркировка, сдача отчетности. Эти обязательства требуют денег и времени, что становится дополнительным финансовым бременем на старте, а иногда заградительным барьером, добавляет Юлия Узельман.

Путь до первого клиента тоже непрост: поиск помещения, закупка оборудования и настройка процессов часто затягиваются, оставляя предпринимателя без денег. А если спрос на товар или услугу оказывается ниже ожиданий, бизнесу грозит быстрое закрытие. Начальник отдела электронной коммерции «ЮMoney» Никита Савельев подчеркивает, что отсутствие опыта в управлении и маркетинге усиливает эти проблемы. Конкуренция давит, а незнание законов может привести к штрафам.

Финансовые учреждения, имеющие глубокое понимание указанных проблем, стремятся приспособить свои продукты и развиваться от кредитодателей к партнерам. Благодаря прогрессу мобильных технологий и анализу больших объемов информации, им удается собирать и обрабатывать данные о клиентах для создания персонализированных предложений. Для сохранения своей конкурентоспособности, они начали формировать экосистемы, которые предоставляют не только финансовую поддержку, но и широкий спектр нефинансовых услуг.

Примерно, кредитные учреждения пытаются уменьшить административную нагрузку на начинающих предпринимателей. «Сейчас, чтобы стать предпринимателем, нужно всего лишь иметь мобильное приложение. Оформить ИП можно через личный кабинет бесплатно и всего в несколько нажатий»,— объясняет Алексей Шашкин. Исследования аналитического агентства Frank RG подтверждают: за последние четыре года доля клиентов, отмечающих важность удобства интернет-банка, возросла в 2,4 раза.

Следующий ключевой этап — улаживание приема платежей. При ограниченности финансовых средств особенно важна оптимизация расходов на внедрение таких решений, подчеркивает Никита Савельев. «Тут разворачивается основной конфликт между банками и финтех-компаниями. В то время как банковская система часто замусорена сложными административными процессами, финтех-компании предлагают более гибкий подход»,— резюмирует Дмитрий Трофимов из «Т-Бизнеса».

Исследование Frank RG выявило, что одной из основных проблем для предпринимателей является выбор тарифа. Участники исследования либо допустили ошибки при расчете стоимости обслуживания, либо просто не могли определиться с тарифом.

Также новичков раздражает непрозрачность: 31,8% хотели бы узнать причину отказа в кредите. Для 23,1% обратившихся важна цифровизация процесса подачи документов, а 18,3% клиентов настойчиво просят получить индивидуальные консультации по господдержке.

Сложность получения финансирования связана не только с высокими процентными ставками. Требования к заемщикам настолько строги, что далеко не все заинтересованные проходят отбор. Практически всегда для банковских кредитов для бизнеса требуется обеспечение, а у начинающих предпринимателей его просто нет. «Банки ориентированы на проекты с минимальным риском, поэтому традиционные финансовые учреждения нехотя кредитуют стартапы из-за большой неопределенности. Стандартные банковские продукты предназначены для компаний с подтвержденными оборотами, а начинающие предприниматели, которые пока не зарабатывают, просто не проходят скоринг»,— уточняет Юлия Узельман.

Банки могут выдать кредиты на развитие, но, если бизнес еще не доказал свою стойкость, получить финансирование будет сложно. В отличие от венчурных инвесторов, банки не вкладываются в долгосрочные перспективы и требуют обеспечения возврата.

Однако, увеличить возможность получения займа в финансовом учреждении можно, например, открытием банковского счета в той же организации, где предполагается взять кредит. Это действие увеличит уровень доверия. Действия, которые повысят вероятность утверждения кредита, включают в себя регистрацию бизнеса в соответствующих реестрах МСП, участие в аккредитованных программы ускоренного развития, присоединение к программам специального кредитования и предоставление подробного финансового плана, сообщает Денис Астафьев, основатель компании SharesPro.

Имеются варианты, заменяющие банковские кредиты, более экономичные и менее строгие по отношению к новым бизнесам, чем у банков.

«Факторинг, в первую очередь, представляет собой значимый инструмент, который обеспечивает финансирование оборотного капитала на основе дебиторской задолженности»,— отмечает Павел Самиев. Оценка в факторинге прежде всего исходит из данных дебитора. Это может быть крупная торговая сеть или компания, и риски связанные с ним существенно различны по сравнению с небольшими или микробизнесом.

Лизинг, как инструмент обновления и долгосрочного финансирования, ориентированного на инвестиции, также представляет выход для большого числа организаций. В настоящее время условия лизинга по стоимости и доступности могут быть более привлекательными, чем у банковских кредитов. Кроме того, методы краудлендинга и микрокредитования предоставляются субъектам МСП. Процентные ставки там выше, чем в банковском секторе, но и доступность кредитов выше.

Небольшие предприятия могут искать финансирование через гранты или объединяться с другими бизнесменами для создания совместных проектов или альянсов с целью оптимизации расходов и уменьшения рисков.

Одним из вариантов является регистрация компании в инновационных кластерах, подобных «Сколково», что дает возможность пользоваться налоговыми и финансовыми преимуществами, инфраструктурой и субсидиями.

Новичкам стоит рассмотреть и преимущества от государства вне программ кредитования: для ИП предусмотрены единовременные выплаты по социальному контракту с максимальной суммой 350 тыс. руб. Появилась и грантовая поддержка в регионах, которая стимулирует бизнес дополнительными инвестициями, рассказывает Инна Рындина, коммерческий директор группы отелей «Русские сезоны». Также есть гранты для молодых предпринимателей: поддержка распространяется на все субъекты МСП, но обязательно учитывается возраст — от 14 до 25 лет. Минимальная сумма гранта — 100 тыс. руб., максимальная — 500 тыс. руб.

Начинающие предприниматели, занимающиеся торговлей на маркетплейсах, могут привлекать финансирование «под заказ». Для таких компаний сами платформы становятся ключевыми партнерами. Маркетплейсы активно развивают сервисы логистического и финансового сопровождения, включая кредитование под товарные остатки или предоплату, поясняет Николай Верховский. Это позволяет продавцам минимизировать кассовые разрывы без обращения к банкам.

Венчурные фонды и корпоративные акселераторы подходят для IT-проектов и технологических стартапов. Фонды предлагают не только гранты, но и менторскую поддержку, в том числе предоставляют гранты и сервисы резидентам технопарков. Дополнительный импульс дают корпоративные конкурсы: компании уровня МТС, «Сбера» или «Сибура» регулярно запускают программы акселерации, инвестируя в перспективные решения через пилотные внедрения или прямое финансирование, рассказывает Николай Верховский.

Еще один вариант — современная версия «народного финансирования», когда деньги дают не родственники, а широкий круг энтузиастов, заинтересованных в проекте. В рунете действуют десятки специальных онлайн-платформ (с 2019 года их официально зарегистрировано Центробанком РФ более 70).

Высокие процентные ставки не являются преградой, а стимулом для диверсификации финансовой стратегии, утверждают эксперты. Ключевым фактором успеха является точное соответствие выбранного инструмента особенностям бизнеса. Будь то корпоративные акселераторы для IT-проектов или маркетплейсы для торговых компаний, важно использовать те каналы, которые усиливают конкурентные преимущества нового бизнеса.

Этот текст — часть проекта ИД «», посвященного трендам бизнеса и финансового рынка. Еще больше лонгридов с анализом ключевых отраслей российской экономики, экспертных интервью и авторских колонок — на странице Review.