Механизм конвертации и расчет коэффициента
В результате обмена привилегированных акций ВТБ, принадлежащих Минфину и Фонду национального благосостояния, на обыкновенные бумаги доля государства в уставном капитале банка составит 74,45%. Об этом сообщил первый заместитель председателя правления ВТБ Дмитрий Пьянов.
Преобразование капитала планируется завершить к началу мая, после вступления в силу соответствующих поправок в закон об особых мерах поддержки финансовой системы, которые проходят парламентскую процедуру.
История выпуска привилегированных акций
Поправки предусматривают перевод двух типов привилегированных акций ВТБ в конвертируемые бумаги с возможностью обмена на обыкновенные акции банка.
Коэффициент конвертации будет определяться как отношение номинальной стоимости одной привилегированной акции к средневзвешенной цене одной обыкновенной акции за 2025 год. Номинал акций первого типа составляет 0,01 рубля, второго типа — 0,1 рубля. Средневзвешенная цена обыкновенной акции за 2025 год взята в размере 82,67 рубля.
Ожидаемые сроки принятия решений и процедуры
Привилегированные акции появились в капитале ВТБ в 2009 году: в период финансового кризиса были размещены бумаги на сумму 214 млрд рублей в пользу Минфина в рамках мер поддержки банковского сектора.
В 2014–2015 годах были выпущены привилегированные акции второго типа на сумму 307,4 млрд рублей для Агентства по страхованию вкладов; позднее эти бумаги перешли в распоряжение казны.
Вопрос уменьшения доли привилегированных акций обсуждается с 2020 года, управление банка системно работало над путями снижения их объема в структуре капитала.
Последствия для держателей обыкновенных акций и дивидендов
ВТБ ожидает, что законопроект будет рассмотрен и принят во втором и третьем чтениях до конца текущего месяца, после чего документ подпишет президент. Наблюдательный совет банка определит дату внеочередного собрания акционеров для утверждения конвертации.
При условии созыва собрания в апреле банк планирует зарегистрировать изменения в уставе в начале мая.